---
title: "საფინანსო სექტორის სუბიექტების ზედამხედველობა — ფასიანი ქაღალდებიდან ვირტუალურ აქტივებამდე"
url: "https://legal.ge/ka/service/sabanko-da-safinanso-samartali-ka/safinanso-seqtoris-zeadamkhedveloba-ka"
field: "საბანკო და საფინანსო სამართალი"
description: "საფინანსო სექტორის სუბიექტების ზედამხედველობა ეროვნული ბანკის მიერ: რეგისტრაცია, ლიცენზია, ავტორიზაცია, ზომები და ჯარიმები. Legal.ge."
updated: "2026-10-14"
publisher: "legal.ge"
---

# საფინანსო სექტორის სუბიექტების ზედამხედველობა — ფასიანი ქაღალდებიდან ვირტუალურ აქტივებამდე

> Source: legal.ge, https://legal.ge/ka/service/sabanko-da-safinanso-samartali-ka/safinanso-seqtoris-zeadamkhedveloba-ka

ეროვნული ბანკის ზედამხედველობა საბანკო სექტორით არ ამოიწურება: „ეროვნული ბანკის შესახებ“ ორგანული კანონი მას აყალიბებს მთელი ფინანსური ბაზრის ერთიან მრეგულატორად — საგადახდო სისტემებიდან ფასიანი ქაღალდების ბაზრისა და საპენსიო ფონდის ჩათვლით, სესხის გამცემი სუბიექტებიდან ვირტუალური აქტივის მომსახურების პროვაიდერებამდე. ამ გვერდზე თავმოყრილია, თუ რომელი სუბიექტი რომელ რეჟიმში შედის ზედამხედველობის სისტემაში — რეგისტრაციით, ლიცენზიით, ავტორიზაციით თუ აღიარებით — და რა არის თითოეულ მათგანთან დაკავშირებული ზედამხედველობის არსი.

## ზედამხედველობის საერთო მოდელი: რეგისტრაცია, ლიცენზია, ავტორიზაცია, აღიარება

სხვადასხვა სუბიექტისთვის კანონი სხვადასხვა „შესასვლელ კარს“ განსაზღვრავს. საგადახდო სისტემის ოპერატორები, საგადახდო მომსახურების პროვაიდერები, საკრედიტო საინფორმაციო ბიურო, სესხის გამცემი სუბიექტები და ვირტუალური აქტივის მომსახურების პროვაიდერები რეგისტრაციას გადიან ეროვნულ ბანკში; ფასიანი ქაღალდების ბაზრის რეგულირებადი მონაწილენი და აქტივების მმართველი კომპანიები ლიცენზიას იღებენ; საინვესტიციო ფონდები კი — ავტორიზაციას ან რეგისტრაციას, ხოლო უცხოური ფონდები და მმართველი კომპანიები — აღიარებას. ზედამხედველობის საერთო ინსტრუმენტარი კი ერთია: ეროვნული ბანკი ატარებს შემოწმებებს, ახორციელებს რეგულირებას, გასცემს წერილობით მითითებებს, აწესებს დამატებით მოთხოვნებსა და შეზღუდვებს და დარღვევისას აკისრებს სანქციებს, მათ შორის ფულად ჯარიმას. ჯარიმის ოდენობასა და დაკისრების წესს ამ სფეროებში ეროვნული ბანკის ნორმატიული აქტები განსაზღვრავენ, ხოლო ჯარიმის თანხა სახელმწიფო ბიუჯეტში მიემართება.

სრული ტექსტი ხელმისაწვდომია legal.ge-ზე შესვლის შემდეგ: https://legal.ge/ka/service/sabanko-da-safinanso-samartali-ka/safinanso-seqtoris-zeadamkhedveloba-ka

### როგორ შედის სუბიექტი ეროვნული ბანკის ზედამხედველობის სისტემაში?

დამოკიდებულია სუბიექტის ტიპზე: საგადახდო ოპერატორები, მომსახურების პროვაიდერები, საკრედიტო საინფორმაციო ბიურო, სესხის გამცემი სუბიექტები და ვირტუალური აქტივის მომსახურების პროვაიდერები რეგისტრაციას გადიან; ბაზრის რეგულირებადი მონაწილენი და აქტივების მმართველები — ლიცენზიას; საინვესტიციო ფონდები — ავტორიზაციას ან რეგისტრაციას, უცხოურები — აღიარებას.

### შეიძლება თუ არა 20-ზე მეტი ფიზიკური პირისგან სახსრების მოზიდვა ლიცენზიის გარეშე?

არა. მიკროსაფინანსო რეგისტრაციის, არასაბანკო-სადეპოზიტო ლიცენზიის ან საბანკო ლიცენზიის გარეშე ეს აკრძალულია, ისევე როგორც ასეთი მოზიდვის რეკლამირება. გამონაკლისები შეეხება, მაგალითად, ფასიანი ქაღალდების შეთავაზებას, სადაზღვევო საქმიანობას, ნებაყოფლობით პენსიურ სქემას და ფიზიკურ პირთა შორის სესხებს.

### აუცილებელია თუ არა რეგისტრაცია ვირტუალური აქტივის მომსახურების პროვაიდერისთვის?

დიახ. პროვაიდერი ვალდებულია ეროვნულ ბანკში დარეგისტრირდეს და დააკმაყოფილოს მისი მოთხოვნები. დაუშვებელია ასეთი მომსახურების გაწევა არარეგისტრირებული პირის მიერ.

### ვის შეიძლება მიეცეს მსესხებლის შესახებ ინფორმაცია სესხის გამცემი სუბიექტისგან?

მხოლოდ გარიგების მხარეებსა და მათ წარმომადგენლებს, ეროვნულ ბანკს, ეროვნულ ბანკთან არსებულ დავების განმხილველ კომისიას, კანონით გათვალისწინებულ შემთხვევებში — ფინანსური მონიტორინგის სამსახურს და შემოწმებისას — სახელმწიფო აუდიტის სამსახურს. სხვებს — მხოლოდ სასამართლოს გადაწყვეტილებით ან მსესხებლის წერილობითი თანხმობით.

### რა ხდება მოთხოვნების დარღვევის შემთხვევაში?

ეროვნული ბანკი გასცემს წერილობით მითითებებს, დააწესებს დამატებით მოთხოვნებსა და შეზღუდვებს, შეამოწმებს სუბიექტს და დააკისრებს სანქციას, მათ შორის ფულად ჯარიმას, რომლის ოდენობასაც ბანკის ნორმატიული აქტები განსაზღვრავენ.