Структурирование финансирования недвижимости — это комплексная юридическая и финансовая услуга, предназначенная для девелоперов, инвесторов и крупных коммерческих проектов. В отличие от стандартной ипотеки, этот процесс включает многоуровневые схемы привлечения капитала, где сочетаются банковские кредиты, частные инвестиции, мезонинное финансирование и договоры предварительной продажи. Правильно структурированное финансирование снижает проектные риски, обеспечивает налоговую оптимизацию и повышает возврат инвестиций. Роль юриста в этом процессе решающая для создания прочной правовой базы, удовлетворяющей интересы всех сторон (банка, инвестора, девелопера).
Что включает данная услуга?
Услуга структурирования финансирования включает следующие ключевые компоненты:
- Юридический анализ инвестиционной модели: Выбор оптимальной формы финансирования проекта (займ, вход в капитал, облигации).
- Подготовка пакета договоров: Составление кредитных и ипотечных договоров, договоров поручительства и акционерных соглашений (Shareholders' Agreement).
- Создание проектных компаний (SPV): Учреждение специальных юридических лиц для обособления активов и управления рисками.
- Налоговое планирование: Построение структуры финансирования с целью оптимизации налоговых обязательств в рамках закона.
- Переговоры с финансовыми институтами: Представление интересов девелопера или инвестора при взаимодействии с банками и инвестиционными фондами.
Частые ситуации (примеры)
Эта услуга необходима для следующих типов проектов:
- Строительство жилого комплекса: Девелоперу нужен банковский кредит, но банк требует предварительных продаж. Юрист выстраивает схему, защищающую средства покупателей и удовлетворяющую требования банка.
- Покупка коммерческого центра: Группа инвесторов покупает торговый центр. Необходимо определить доли вложений, распределение прибыли и стратегию выхода (Exit Strategy) из проекта.
- Мезонинное финансирование: Когда банковского кредита недостаточно, третья сторона предоставляет высокопроцентный заем, конвертируемый в долю. Это требует сложных корпоративных соглашений.
- Иностранные инвестиции: Иностранный инвестор финансирует строительство отеля в Грузии и хочет защитить свой капитал от локальных рисков.
Законодательство Грузии
Сфера регулируется Гражданским кодексом Грузии, Законом «О предпринимателях» (регулирующим корпоративные структуры и отношения партнеров) и Налоговым кодексом Грузии. Также важен Закон «О рынке ценных бумаг», если финансирование привлекается через выпуск облигаций. Для иностранных инвестиций применяется Закон «О содействии и гарантиях инвестиционной деятельности».
Процесс: как работает специалист?
Процесс начинается с ознакомления с бизнес-планом проекта. Юрист оценивает риски и предлагает правовую структуру (например, создание ООО с особым уставом). Затем готовится перечень условий (Term Sheet) для инвесторов или банка. На этапе переговоров юрист согласовывает все детали: графики платежей, условия залога, ковенанты и последствия дефолта. Финальный этап — закрытие сделки (Closing), подразумевающее подписание договоров и их регистрацию в Публичном реестре.
Why Legal.ge?
Структурирование финансирования недвижимости требует не только юридических знаний, но и понимания языка бизнеса. На Legal.ge представлены специалисты, имеющие опыт в крупных коммерческих сделках и работающие с ведущими финансовыми институтами. Они помогут повысить жизнеспособность вашего проекта и защитить инвестиции. Выберите квалифицированного корпоративного юриста на Legal.ge и начните свой проект на прочном фундаменте.
Обновлено: ...