Регуляторный вакуум дефи и реальная правовая рамка
Децентрализованные финансы — протоколы на автоматических договорах — не охватываются в Грузии отдельным режимом: не существует ни «лицензии дефи», ни закона, специально рассчитанного на протоколы. Честный правовой анализ здесь — не перечень «регулирования дефи», а выделение существующих обязанностей, которые затрагивают децентрализованные протоколы, когда с ними работает конкретный бизнес. В грузинском пространстве такой рамкой является закон «О противодействии отмыванию денег и финансированию терроризма»: его основанный на риске подход требует именно того анализа, который необходим при контакте с децентрализованными финансами.
Обязанность оценки рисков
По пункту 1 статьи 8 закона подотчётное лицо с учётом характера и объёма своей деятельности обязано внедрить эффективную систему оценки и управления рисками отмывания денег и финансирования терроризма. Риски, связанные с деятельностью, периодически оцениваются и учитываются — на основе клиента и бенефициарного владельца, существа их деятельности и юрисдикции местонахождения, продукта, услуги или способа её предоставления, сделки и иных факторов риска. Для децентрализованных финансов решающим является пункт 3: до внедрения новой технологии, продукта, услуги или способа предоставления либо до существенного изменения деловой практики подотчётное лицо обязано оценить связанные с таким изменением риски — интеграция с протоколом дефи сама по себе является триггером оценки риска. Кроме того, риски по клиенту и уровень его риска определяются до разовой сделки и до установления деловых отношений, а затем периодически и при существенных изменениях. По требованию надзорного органа подотчётное лицо обязано обосновать, что риски оценены надлежаще и приняты эффективные меры управления ими.
Профилактические меры и необычная сделка
Статья 11 закона устанавливает пороги, с которых начинается идентификация клиента. Основания: установление деловых отношений; разовая сделка, если её сумма или сумма связанных сделок превышает 15 000 лари или эквивалент в иностранной валюте, а для разовой сделки, связанной с услугой по конвертируемому виртуальному активу, — 1 000 долларов США, 1 000 евро или 3 000 лари; разовый перевод денежных средств свыше 3 000 лари; а также сомнение в точности идентификационных данных. Для торговцев драгоценными камнями и металлами порог по наличной сделке — 30 000 лари, для организаторов азартных игр — 5 000 лари или регистрация игрока. Но важнейшее для контекста дефи то, что при подозрении на отмывание или финансирование терроризма меры проводятся независимо от порога или иной оговорки. Малые суммы, следовательно, не означают автоматической безопасности — именно малые, быстрые и цепочечные операции в децентрализованной среде создают основания для подозрения.
По статье 20 закона необычная сделка — это сложная, необычно крупная сделка или необычная совокупность сделок без явной экономической или законной цели. Подотчётное лицо обязано изучить необычную сделку, её цель и основания и при необходимости провести усиленный мониторинг для выявления подозрительной сделки. Сигналы, приходящие из децентрализованных протоколов, — средства, появляющиеся из обменников, быстрые цепочечные перемещения, странные для рынка объёмы, — попадают именно в эту категорию. По требованию надзорного органа подотчётное лицо обязано обосновать, что оно изучило необычную сделку и приняло разумные меры для выявления подозрительных, — документированный анализ, таким образом, часть самой обязанности.
Юрисдикции высокого риска
Статья 19 также определяет юрисдикцию высокого риска — страну или территорию, система противодействия отмыванию денег и финансированию терроризма которой имеет серьёзные недостатки. Национальный банк Грузии утверждает перечень таких юрисдикций по представлению службы и при необходимости изменяет его. В отношении лица, находящегося в такой юрисдикции, проводятся пропорциональные риску, деловым отношениям и сделке усиленные профилактические меры; то же относится к случаям, когда клиент — зарегистрированное там юридическое лицо, его филиал либо управление ведётся оттуда или сделка исполняется через расположенный там финансовый институт. Исключения касаются граждан Грузии и иностранцев с видом на жительство, а также дочерних предприятий и филиалов грузинских финансовых институтов при групповом контроле. Закон учитывает и публичные заявления ФАТФ — международные сигналы прямо фигурируют в оценке риска. Для децентрализованных финансов это значит, что «внетерриториальность» протокола не освобождает от анализа юрисдикционного риска — география источников и контрагентов должна оцениваться.
Что это значит для бизнеса, связанного с дефи
Если ваша компания ведёт криптообмен, сервис кошельков или иную финансовую деятельность и интегрирует децентрализованные протоколы, предписанная законом оценка риска должна отражать эту экспозицию с самого начала: какие протоколы, какие сети, какие площадки, в каких объёмах. Оценка до внедрения — не формальность, а предмет обоснования перед надзорным органом.
Часто задаваемые вопросы
Кто считается подотчётным лицом в контексте дефи?
Лицо, которое ведёт предусмотренную законом подотчётную деятельность и интегрирует децентрализованные протоколы, — для него оценка рисков до внедрения новой технологии обязательна.
Безопасны ли малые суммы?
Нет — при подозрении на отмывание денег или финансирование терроризма профилактические меры проводятся независимо от порога или иной оговорки.
Кто утверждает перечень юрисдикций высокого риска?
Национальный банк Грузии утверждает перечень по представлению службы и при необходимости вносит в него изменения.
Как мы помогаем на Legal.ge
Команда Legal.ge поможет оценить риски, связанные с децентрализованными финансами, разработать соответствующие процедуры и подготовить отчётность, чтобы ваш бизнес вёл инновации в согласии с законом. Обратитесь — и экспозиция в дефи станет рассчитанным и управляемым риском.